המוטב נקבע ע"י העמית בהוראה בכתב שנותן העמית לקרן (הוראת מינוי מוטבים). את טופס הוראת מינוי המוטבים (מסמך מקורי בלבד), לאחר שמולא ונחתם ע"י העמית, יש להעביר למשרדי הקרן או לנציג מטעמה במסירה אישית או לשלוח בדואר רשום, בצירוף העתק תעודת הזהות של העמית (או צילום דרכון במקרה של תושב/ת חוץ).
אין כל הגבלה על זהות המוטב – שנקבעת כאמור ע"י העמית.
לא נתן העמית הודעה בכתב לקרן על מוטב, תשלם הקרן את הכספים ליורשיו של העמית על פי הדין (על פי צו ירושה או צו קיום צוואה) . בהקשר זה יש לעיין גם בטופס "הוראת מינוי מוטבים" המצ"ב לעמוד הקודם של עלון זה ובתקנון הקופה.